O número de gigantes da tecnologia que estão reduzindo seus planos de data centers de IA aumenta para dois. De acordo com os bancos Wells Fargo e TD Cowen, a Amazon pausou negociações em alguns acordos de data center de co-localização, principalmente na Europa. A notícia vem logo após vários relatos indicarem que a Microsoft também pausou ou cancelou alguns de seus planos.
“Não está claro a magnitude da pausa”, lê-se em um relatório do Wells Fargo, “mas a posição é semelhante ao que ouvimos recentemente da MSFT – eles estão digerindo acordos de locação agressivos recentes.” O relatório enfatiza que a Microsoft ainda parece estar seguindo em frente com acordos já assinados. Co-localização é o conceito de compartilhar enormes custos de infraestrutura construindo dados em parceria com outras empresas que precisam disso.
É importante ter em mente que outras empresas, incluindo Meta e xAI, continuam a construir data centers de forma agressiva para alimentar seus modelos de IA. Construir data centers em grande escala requer quantidades significativas de energia, que as redes têm lutado para satisfazer, e a Amazon pode precisar de mais tempo para abrir data centers já em construção. O relatório do Wells Fargo afirma que o gigante do comércio eletrônico já possui 9 GW (gigawatts) de capacidade de energia ativa em sua infraestrutura de data center existente.
Mas a notícia apoia ainda mais algumas preocupações de que a demanda por infraestrutura de IA está esfriando, uma vez que as empresas ainda lutam para encontrar maneiras de realmente usar a nova tecnologia para economizar tempo e dinheiro. Não ajuda que a guerra comercial em andamento do presidente Trump esteja fazendo as ações despencarem. A Amazon caiu 24% este ano, e a empresa está exposta a tarifas sobre a China, já que estimativas sugerem que mais de 70% dos produtos em seu mercado levam o nome da China.
Há preocupação entre os economistas de que a guerra comercial e uma possível recessão possam desacelerar o boom da IA, à medida que grandes players, incluindo a Nvidia, estão presos no fogo cruzado. Essa empresa recebe uma quantidade substancial de seus negócios da China e está sob escrutínio por potencialmente fechar os olhos para chips de alto desempenho que estão evadindo sanções e chegando à China. Se a Amazon reduzir o investimento em novos data centers, isso pode prejudicar ainda mais as vendas de chips da Nvidia.
A Amazon reporta seus próximos ganhos em 1º de maio, e haverá atenção especial em como a demanda por IA está se apresentando. A Microsoft recentemente recuou em um ambicioso projeto de data center de $1 bilhão em Ohio, surpreendendo os oficiais locais que ofereceram à empresa generosos incentivos fiscais para garantir o acordo, apesar das preocupações de que empregaria muito poucas pessoas e exigiria imensa energia e recursos hídricos. O CEO Satya Nadella tentou domar as expectativas em relação à revolução da IA, dizendo em uma entrevista que a tecnologia ainda não se transformou em um aumento significativo para a economia dos EUA, embora sua empresa tenha reiterado planos de gastar $80 bilhões em infraestrutura nos próximos anos.
Se há algum lado positivo, é que os locais não precisarão pagar tanto em impostos para apoiar essas atualizações que foram canceladas. Por outro lado, eles empregam muitos trabalhadores da construção para a implementação inicial, e houve alguma esperança de que as demandas dos data centers finalmente levassem os municípios locais a atualizar a infraestrutura desgastada e construir energia limpa. Havia uma pequena esperança de que a IA fornecesse algo de valor prático imediato, se não chatbots que ainda cometem erros o tempo todo ou sistemas de estado policial baseados em Palantir.